您正在访问亚汇网香港分站,本站所提供的内容均遵守中华人民共和国香港特别行政区法律法规。

科技虐我千百遍 诺安待他如初恋!年报显示蔡嵩松乐观加仓 火力全开押注半导体

文 / 阿丽塔 2021-04-07 16:28:03 来源:亚汇网

    清明假期前,受市场芯片短缺发酵影响,半导体板块持续大涨,两日累涨超7%,给市场打足了想象空间;但节后首日,半导体整体走势却不及预期,最终高开走不改“渣男本色”。
    但即使这样,刚刚披露年报的诺安成长混合依然选择了坚守。
    面对诺安三起三落,蔡经理表示“格局要大”
    2020年科技股的走势可谓跌宕起伏,蔡嵩松的诺安成长混合也三起三落,大开大合。
    20年初,在市场整体流动性泛滥的带动下,半导体板块率先爆发,重仓科技股的诺安成长净值一度涨超1.81;随后全球疫情爆发,芯片需求端出现断崖式下跌,2月底至6月中旬,板块下跌幅度超过20%。
    年中随着疫情受控,科技股迎来二次爆发,出现了为期一个月的暴力上涨,板块上涨超过40%,诺安成长混合净值也一度飙升至2.243,蔡嵩松一战成名;但7月14日后美国加大了对我国的科技制裁,相关的芯片设计产业链受到沉重打击,市场对芯片板块坚决杀跌,板块整体跌超25%。
    回顾2020年诺安成长混合的整体走势,蔡嵩松年报中表示:自己的投资框架是自上而下选股,首先选择高景气周期的赛道,在好赛道中再选择龙头公司。理想状况是持仓的公司到了成熟状态,我国的硬核科技腾飞,不再被卡脖子,在这个成长的过程中,简单来说既要格局够大,高度够高,又要对细节有充分的认知和敏锐的洞察力。
    2021年半导体将与白酒、新能源平起平坐
    展望2021年,蔡嵩松年报指出,货币政策不会急转弯,温和的货币环境转向不会成为市场的掣肘。同时,2021年公募基金新基金发行的开门红和老基金全年的申购将仍会维持高位,2021年市场的资金预计相对充裕。
    对于半导体行业,蔡嵩松表示,最上游晶圆代工产能极度紧缺,已经传导至下游各个环节,目前行业内缺货涨价成为主要旋律。美国对我国科技产业的封锁已经打出了最后一张底牌,我国半导体产业链要开始全面自主化进程,这也是实现追赶和反超的必经之路。
    同时,他也乐观表示,经过2020年利空的消化,芯片半导体行业2021年已经可以跟消费、白酒、医药、光伏、新能源站在同一起跑线上。2021年将是是5G消费电子的换机高峰,加之晶圆代工产能紧缺引发的涨价潮,在外部扰动利空释放的情况下,很可能是行业量价齐升的大年。
    火力全开,重仓押注半导体
    据同花顺(300033)ifind数据显示,诺安成长混合基金总资产自2019年中后便迅速提升,目前已由2018年末的3.83亿元提升至2020年末的335.08亿元,整体规模成长超87倍,实属“牛基”。
    同顺-深研所查询持仓后发现,其前十大重仓股清一色均为科技股,其中,韦尔股份(603501)、北方华创(002371)、中芯国际、三安光电(600703)、兆易创新(603986)、卓胜微(300782)六只个股占股票市值比均超10%,占基金净值比也距10%的持股上限仅一步之遥,可以说是相当看好。
    从持仓变动来看,蔡嵩松最看好的还是兆易创新,据ifnd数据显示,与2020年三季报相比,兆易创新持仓大增87.93%,现持股市值已超31亿元。

  


纪纪商大全  

排行榜 日排行 | 周排行